鲲鹏展翅凌万里 策马扬鞭自奋蹄 ——华龙证券股份有限公司助推我省经济建设发展综述

　　“十二五”时期，省委、省政府带领全省干部群众紧跟时代步伐，抢抓发展机遇，为甘肃经济社会发展谱写出了浓墨重彩的篇章，陇原大地发生了历史性的巨大变化，成为甘肃历史上经济总量扩张最快、城乡面貌变化最大、人民群众得到实惠最多的五年。

　　这五年，省委、省政府牢牢抓住建设幸福美好新甘肃、全面建成小康社会奋斗目标，全力推动综合实力实现重大飞跃，经济发展呈现重大突破。

　　省委十二届十四次全委会通过的《中共甘肃省委关于制定国民经济和社会发展第十三个五年规划的建议》，为“十三五”甘肃发展确立了指导思想，明确了奋斗目标，确定了着力重点。

　　“回顾十二五、喜迎十三五”的热浪吹拂陇原大地，省两会的召开奏响新的旋律，鲜艳的五星红旗随风飘扬。华龙证券作为助推我省经济发展不可或缺的一分子，更是区域资本市场操盘最为活跃的中坚力量，在刚刚融入新三板的喜庆之余，品味着“十二五”收获成果的同时，着力谋划“十三五”或更长远的未来。

励精图治 锐意进取再创新

　　发展如火，前进如歌。创造价值，实现梦想。

　　2001年5月18日，华龙证券在五彩缤纷的礼花和响彻云霄的鞭炮声中，于唯一黄河穿越市区中心而过的省会城市，黄河之都——兰州诞生了。

　　她肩负着甘肃省委、省政府在资本市场“试金石”的历史重任，以及全省人民能够博弈金融杠杆的热切期盼，扛起了助力我省经济建设的大旗，吹响了前进的号角，一路向前，高歌猛进。

　　经过14年的努力奋斗、励精图治，在证券经纪、保荐承销、债券发行、投资咨询、资产管理、财务顾问、代办股份转让等综合性金融服务职能上，已成长为专业的财富资本管理机构、现代金融服务集团、国有大型重点投资机构，注册资本22亿元。

　　随着我国多层资本市场的快速发展，华龙证券也不断茁壮成长，一路爬坡过坎，于日前成功登陆新三板，迎来其发展历程中重要的里程碑，成为第六家挂牌登陆新三板的证券公司。此时，华龙证券进入了资本市场提速发展的“快车道”，对于一个西部地区的证券经营机构来说，取得这样的成就可谓来之不易。

　　锐意创新，华龙证券在面对错综复杂的经济形势，全力以赴、应变自如、超越自我，呈现出较强的创新能力、综合竞争实力和业绩增长能力。曾多次荣获“省长金融奖”和行业专业奖项，并曾荣获《证券时报》评选的中国区最具区域影响力投行(西北区域)称号，其发起设立的华商基金荣获有基金行业奥斯卡奖之称的“金牛基金管理公司”大奖，这些殊荣的获得充分显示了专业评选机构对其业务业绩的肯定和认可。

　　华龙证券坚持“开拓西部，放眼全国”的发展战略布局，凭借专业化的优质服务，诚信、务实、高效、敬业的团队精神，在竞争激烈的证券服务业中稳步提升份额，目前已在北京、上海、深圳、重庆、杭州、无锡、乌鲁木齐、青岛、合肥、西安和兰州等国内主要中心城市及甘肃省内各地市设立了9家主专业分公司和50余家证券营业部，拥有广泛的客户资源、良好的社会形象和品牌影响力。目前，华龙证券还发起设立了华商基金管理公司，控股华龙期货公司，参股甘肃股权交易中心，全资控股金城资本管理公司，正在全方位、多途径地积极努力构建金融控股集团。

　　华龙证券将借助新三板成功挂牌的机遇，进一步加强服务地方经济建设，为客户创造财富、为股东带来收入、为员工成就创富梦想，力争使“大型国有重点金融企业及全国性证券经营机构”的远大目标早日实现。新一轮历史重任的大旗，又一次扛在了华龙证券的肩上，既是挑战也是机遇。

　　华龙证券致力于帮助我省中小企业在新三板市场的开拓与探索，迈出通往资本市场的第一步。同时也为助推我省中小企业向现代化企业转型升级，拓宽企业的融资渠道，以及向企业提供财务顾问与咨询服务，帮助企业规范公司治理结构，推荐企业在新三板挂牌、做市，促使企业寻求低成本融资与并购机会，推荐企业转板上市等多措并举，整合多方资源，为中小企业在不同发展阶段量身定做全方位、一体化、个性化的金融解决方案，努力成为中小企业的成长伙伴。

投资银行 以客户为导向发展“大投行”战略

　　华龙证券作为甘肃省国有控股的金融企业，长期以来致力于甘肃乃至西北地区多层次资本市场建设，为政府、企业提供融资、投资、辅导、培训、资产重组等全方位整合服务，目前已发展成为西部地区最具有影响力和品牌知名度的投资银行。公司在全国众多省市都有投资银行的项目运作，在北京、上海、兰州分别设立了三个业务分部，形成几个重要的业务拓展市场，并不断强化对重点区域市场的开拓和服务。该团队的成员业务经验丰富、职业操守良好、工作规范严谨、进取精神强烈，使投行业务凸显出鲜明的核心竞争力和品牌影响力。

　　华龙证券投资银行以体现客户为中心的价值观，在传统的保荐承销业务基础上，延伸业务链条，提供私募债、资产证券化、直接投资、PE投资、上市前融资、上市前股权交易、上市后股权激励、市值管理等深化资本市场服务，同时在资产管理和新型财富管理等创新领域发挥作用，实现投融资的双向服务。

　　曾先后为200多家企业提供财务顾问和上市辅导，完成了60多家企业上市和再融资项目，成功保荐医药、电子信息、环保、农业等众多行业的优质客户登陆资本市场，在证券行业中居于领先地位，并多次荣获“保荐工作最佳进步奖”“最佳投资银行”等奖项。

　　目前，华龙证券投资银行已经积累了长期合作的机构客户群体，在证券保荐发行、价值发现上形成了一定的技术优势，具有较强的行业研究和产品研发能力。通过与华龙证券机构客户的密切联系，加强与同业的合作，为机构客户提供全方位的金融服务，逐渐形成“大投行”的发展构架。

理财产品 开启财富管理新时代

　　近年来，理财、P2P、互联网金融等字眼频频出现在各种媒体上，一方面说明大众理财已进入人们的日常生活中，另一方面理财是“高大上”“专利”的传统思维正在受到挑战。

　　“金智汇”是华龙证券旗下的一个产品系列，为了树立“金智汇”财富管理品牌，由市场经验丰富的资深投资经理领衔，潜心研究、精耕细作，自2012年推出首只“金智汇”产品以来，已累计发行30只，综合业绩居行业前列。华龙证券“金智汇”已成为国内资本市场上备受瞩目的财富管理品牌之一，也以其优异的业绩表现获得了投资者的普遍认可。

　　资产管理业务是华龙证券重要的业务板块。近年来，华龙证券一方面加大资管业务创新力度，打造综合财富管理平台，不断研发创新型财富管理产品，多方位满足投资者需求，目前产品线已涵盖权益投资、固定收益等多种品类。另一方面，华龙证券也灵活运用资产管理业务工具，创新融资模式，以服务地方经济发展为重点，不断提升服务地方经济水平，截至目前，共募集资金55亿元。这其中不乏创新型优秀案例，如开创性地运用资产收益权模式，为兰州土储中心提供融资解决了土储中心征地资金紧缺的问题。联合浦发银行为马中铁路提供融资，助其顺利完成工程施工建设。

　　相比其他融资渠道，以证券公司资产管理产品形式融资的方式具有先天优势，即机动、灵活、便捷，其中以定向资管产品优势最为明显。在风险把控的前提下，定向资管以股权、债券、收益权等多种资产为标的，根据融资方需求灵活定制方案，满足融资方需求。截至2015年底，华龙证券已累计通过这种方式为省内企业实现多笔融资，在一定程度上解决了省内企业融资方式单一以及资金不足问题，加大了金融支持经济的力度，为我省经济发展贡献了专业力量。

创造价值 提供专业化债券市场融资服务

　　发挥专业优势，为客户创造最大价值是华龙证券永恒不变的主题。

　　自2001年起，华龙证券开展的证券固定收益类业务，为大型企业和重点基础设施建设项目，在债券市场融资方面提供专业化服务。已经具备在全国范围内开展企业(公司)债券主承销业务，发展成为全国银行间同业拆借市场成员单位，以及交易商协会会员单位，在甘肃、江苏、山东、贵州、新疆、河南、山西等多省份成功发行企业债券，具有开展业务范围广泛、专业人员技术优良的特性服务团队，构建成企业债券、上市公司债券、商业银行次级债、金融债、资产证券化、私募债、可转债、分离交易可转债、可交换债券、短期融资券、中期票据、非公开定向债务融资工具的发行、承销与上市推荐等固定收益类业务的综合平台。

　　债务融资业务的开展，进一步帮助企业拓展融资渠道，实现在资本市场上的直接融资。

　　在江苏、山东、贵州、新疆、河南、山西等省份发行的企业债券，募集资金超过200亿元。在甘肃省内，华龙证券为省公航旅集团、甘肃农垦集团等7家大型国有企业发行债券，并且先后在全国银行间市场为省内企业募集资金超过180亿元。其中，主承销的甘肃公航旅集团企业债单笔50亿元，发行规模创省内记录，白银市城投债以及酒泉市城投债也已成功发行。目前，华龙证券即将完成60亿元的甘肃国投集团公司债发行工作，以及正在积极准备金昌、天水、陇南、平凉、临夏等市州城投债券发行项目，这些债券的发行势必为我省资本市场发展注入新的活力。

华商基金 十年磨一剑

　　华商基金管理有限公司是专门为客户提供专业理财服务的资产管理机构。华商基金以“诚为本，智慧创造财富”为发展理念，以“优化资源配置，助力企业成长，为投资者创造财富”为使命，坚持奉行“诚信、专业、合作、进取、责任”的核心价值观，致力于成为值得信赖、受人尊敬的资产管理公司，努力把华商基金打造成为广大投资者信赖的基金品牌。

　　华商基金管理的产品覆盖了多种基金类型，均取得了较好的投资业绩。公司资产管理规模大幅增长，市场影响力迅速提升，综合实力快速提高，在投资研究、市场开拓、客户服务等方面表现出良好的发展势头，得到了越来越广泛的关注和认同。

　　在我国公募基金行业中，华商基金绝对算得上是一家快速成长且特色鲜明的公司。从成立之初的30亿元规模到2015年年底的650.08亿元，20倍的增长速度，从一家中型规模基金公司跻身上游，华商基金的故事，就像一个梦想的衍生。

　　过去10年，是中国股市快速发展的10年，历经风雨、变革、挑战，市场一天一天见证着资本崛起的力量，而公募基金行业也伴随着A股市场跌宕起伏地变化着。诞生于冬天的华商基金，在这个巨变的时代里，正与整个资产管理行业一起，一步一个脚印，走向春天。

　　根据银河证券数据统计，截至2015年12月4日，华商基金旗下23只主动型权益类产品中有11只年内收益超过30%。作为一家擅长权益类投资的公募基金，华商基金的固定收益类产品表现得也是毫不逊色。根据海通证券固定收益类基金绝对收益排行榜2015年10月1日发布的数据统计，截至2015年9月30日，华商基金固定收益类产品今年以来收益率达到了13.99%，在80家基金公司中名列第6。而根据金牛理财网2015年12月9日发布的数据统计，截至12月8日，华商基金旗下的一级债基“华商收益增强”今年以来的收益率达到22.74%，在88只同类产品中排名第一。

　　2015年，华商基金也因为格外出色的投资业绩，包揽了包括“十大金牛基金管理公司”“三年期持续回报明星基金公司奖”“金基金·TOP公司奖”在内的三大权威公司大奖，旗下基金共获得12项单项大奖。

　　10年来，华商基金经历了从小到大的过程，中国基金行业也经历了从粗放走向成熟的过程。这些年来，公募基金的投资范围不断扩大，投资工具不断丰富，行业创新层出不穷，资产证券化、新三板、各类国际业务……这些也都将成为华商基金未来布局的方向。华商基金用令人信服的业绩不断为投资者带来了理想的投资回报，而一座座奖杯更见证了华商基金稳步向前的每一步。

华龙期货 第四家登陆新三板的期货公司

　　2015年11月13日，“华龙系”首个登陆新三板的企业——华龙期货股份有限公司，简称“华龙期货”，在“新三板”即全国中小企业股份转让系统正式挂牌上市，成为全国第四家登陆“新三板”的期货公司，也是目前甘肃省唯一一家期货公司。

　　华龙期货股份有限公司在上海、银川、酒泉设有三家营业部，公司属于上海期货交易所、大连商品交易所、郑州商品交易所、中国金融期货交易所会员单位，可全部代理国内钢材、铜、铝、锌、铅、焦炭、橡胶、黄金、小麦、玉米、天然橡胶、白银、钢材、棉花、股指等全部上市期货品种的交易，现已开通工行、农行、中行、建行、交行、兴业银期转账业务，资金划转方便快捷。连续4年获得大连商品交易所“优秀研发团队”殊荣。

　　华龙期货以专业、优质的服务，伴随广大投资者共成长。在资本市场深化发展，期货行业加速创新的今天，成功登陆“新三板”将有助于公司利用资本市场的力量在业务创新、市场开拓等方面实现全面快速的发展，使公司适应行业发展的需要，提高抗风险能力，扩展融资渠道，推动公司早日实现战略发展目标。华龙期货股份有限公司董事长娄德全说：“在控股企业华龙证券的大力支持下，我们相信借助新三板这个平台，公司必将打造成甘肃省乃至我国西部具有区域竞争力的期货、金融衍生品综合性公司。”

股交中心 启动新三板百企挂牌工程

　　甘肃经济的发展得益于历史不同阶段大规模的投入，但整体发展还需要资本市场的支持，广大中小企业加快上市进程，借助资本市场让理想和信念插上腾飞的翅膀。

　　华龙证券以自身登陆新三板的经验，为辅导培育我省广大中小企业挂牌新三板，起到一定的借鉴和推动作用。

　　2015年第48次省长办公会议明确指定，由华龙证券控股的甘肃股权交易中心作为“甘肃中小企业新三板百家上市工程”的培育机构，争取3年内甘肃省中小企业新三板挂牌数达到目前全国新三板挂牌企业数的1%，为实体经济发展贡献力量。

　　该中心将积极携手地方政府、产业厅局、证券公司、会计师事务所、律师事务所等中介机构加大企业培育力度，共同推进甘肃企业新三板挂牌进程。凡在新三板成功挂牌的企业，每户可申请省级财政补助100万元，对于战略性新兴产业、高新技术企业可高于每户100万元，该费用主要用于企业股改补缴税款、上市辅导、法律、会计等相关费用。

　　据省政府金融办金融三处处长、省交易市场监管中心主任张鳌介绍：“目前的新三板，已经事实上成为场内交易板块，市场认可新三板的价值发现功能，新三板已经成为场内交易市场的重要组成部分。甘肃股权交易中心已经发展成为大型多功能综合性融资平台，与广大中小企业联系最密切、服务最高效的区域股权交易市场，将为我省企业提供更多的服务。”

　　甘肃股权交易中心以助力企业成长壮大，规范企业融资发展，培育企业发现价值为使命，努力构建本省上市后备企业培育的“孵化池”与“中转站”，是省内唯一一家从事非上市企业股权、债权融资、转让交易、融资产品创新、企业培育的区域性股权交易市场，对完善我省金融市场体系和功能，加快本省多层次资本市场发展，以金融服务实体经济，拓宽企业投融资渠道，促进全省实体经济不断发展壮大具有重要作用。截至2015年底，甘肃股交中心累计挂牌企业2148户，全年新增挂牌企业1068户，累计挂牌市值676.4亿元，全年新增挂牌市值219.15亿元。

金城资本 做大做强产业基金

　　金城资本管理有限公司为华龙证券股份有限公司从事直接投资业务的全资子公司。

　　金城资本使用自有资金对国内企业进行股权投资，为客户提供与股权投资、债权投资相关的财务顾问服务，设立并管理直投基金等主要业务。目前，已成立了现代农业化产业基金、现代生物医药基金、甘肃省养老服务产业发展基金等重大项目的产业化基金，进一步完成了新三板基金的增资及出资结构的优化工作，提升民营资本比例，避免了转持社保基金问题。其中，现代农业基金截至目前已完成投资项目10家，实现退出项目1家，总投资额达到19030万元，占注册资本的63.43%。所投项目中，已有3个项目成功挂牌新三板。生物医药基金先后完成了对茂祥药业、天信药业、禾瑞医药、江能医药等企业进行股权8440万元的投资项目。

　　新三板基金实施积极的投资策略，对天津创世生态景观股份有限公司、西安宏兴乳业有限公司、北斗天汇(北京)科技有限公司、福建省晋江市夜光达反光材料有限公司等完成投资8210万元，截至2015年底，新三板基金已完成投资项目9家，累计完成投资15000万元，占基金已到位资金15100万元的99%，提前一年完成了全部投资。投资项目覆盖北斗通信、新材料、制造业、生物医药、环境与设施服务等产业。

　　金城资本发起设立的养老产业基金，去年在商务部、财政部组织的对市场化方式发展养老服务产业的8个试点省的考评中获得第二名，储备了8个养老产业项目。形成家政+居家养老综合服务，康复护理院(医院)+养老公寓(院)，大学教育+康复护理+旅游服务+酒店管理，养老服务+互联网、旅游或中医药等四大产业经营模式成为养老产业基金的投资主题模式，并与中植集团达成了以双GP管理和以项目投资为核心的合作模式，拟引进出资19亿元，使养老产业基金的总规模放大至38亿元。

　　今后，金城资本将继续坚持以直接股权投资业务为基础、以私募股权投资基金的设立与管理为重心、以各类财务顾问为补充的业务模式不动摇，践行积极稳健的投资管理策略，不断延长和深化以股权投资为核心的全业务链，全面提升公司直投业务质量，2016年养老产业基金计划完成10亿元投资。

真抓实干 心系群众深化双联

　　华龙证券的成长离不开社会各界人士的支持，全体华龙人都怀着一颗感恩的心，来回报他们的关爱与支持。

　　近年来，华龙证券始终将全面贯彻落实省委省政府关于双联行动与精准扶贫深度融合推进的部署要求放在首位，全体工作人员以务实的作风和有效的举措，对甘南藏族自治州舟曲县果耶乡果耶村、磨里村、吾德村、勒阿村4个行政村全面开展双联帮扶，用实际行动带领农民走出贫困，提高生活水平。

　　公司发动全体员工捐款设立的“垄上人家”爱心基金，每年帮扶200余名学生，使原本辍学的孩子能够重返校园，以爱心助学为扶贫切入点，凝聚全体员工力量，帮助学龄儿童和9年义务教育学生克服困难，摆脱困境，激励他们发奋学习，立志成才。同时该公司出资帮扶村“两委”基层组织建设与贫困户脱贫，积极争取社会资金帮扶果耶村、磨里村修建人饮与村排水工程；培育富民产业。华龙证券通过带领帮扶村村民开展一系列扶贫活动，使原有的村落旧貌换新颜。去年底，华龙证券更是积极转变思路，打造双联扶贫新模式，针对当地贫困农户种植的纯天然绿色荞麦，发起员工自愿认购和面向全社会发起爱心义购两种方式，开展帮扶村农产品产业扶持。该公司正在努力创新“互联网+”村级电子商务平台，全力帮助农户将自己辛勤劳动的果实转变为财富，进而提升他们的生活水平。

　　除了保持推进双联扶贫长效机制外，华龙证券还先后向南方冰雪灾区、四川汶川地震灾区、青海玉树地震灾区、甘肃舟曲泥石流灾区、甘肃岷县冰雹泥石流灾区积极奉献爱心，并因此获选为“甘肃省十大慈善单位”之一，为自己树立了良好的社会形象和品牌影响力。

　　展望“十三五”，机遇和挑战并存。我省已经进入了黄金发展期，在“一带一路”这个最大战略机遇下，甘肃拥有难得的政策机遇、平台机遇、市场机遇正在不断聚合转化，甘肃经济在新常态下呈现出平稳健康、结构改善、提质增效、转型发展的好势头，为不断扩大对外开放奠定了扎实的基础、打开了广阔的空间。

　　创造价值促发展、锐意进取再创新。华龙证券将顺势而为，全面贯彻“抢抓机遇与风险管理”的主基调，扩大优势业务规模，持续拓宽业务领域，通过增加财务杠杆，加强风险管理，创新创业发展，使经营业绩不断大幅增长，全力推动甘肃经济快速发展。（作者董乐）